ADVANC คาดกำไรปกติทั้งปี 64 แตะ 2.62 พันลบ. โบรกฯชูหุ้น Defensive แถมยีลด์สูง 4%
ADVANC คาดกำไรปกติทั้งปี 64 แตะ 2.62 พันลบ. โบรกฯชูหุ้น Defensive แถมปันผลยีลด์สูงแนะซื้อเป้า 218 บาท
บล.โนมูระ พัฒนสิน ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (28 มิ.ย.2564) ว่า บริษัท แอดวานซ์ อินโฟร์ เซอร์วิส จำกัด (มหาชน) หรือADVANC (TP21F 218*) โมเมนตั้มกำไรปกติไตรมาส 2/2564 คาดอ่อนตัวลง เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน, เทียบไตรมาสก่อนหน้าเพราะโควิดระลอก 3 และรับรู้ต้นทุนคลื่น 700MHz เต็มไตรมาส แต่ก็ไม่เหนือความคาดหมายของเราและตลาด โดยเรายังคงให้น้ำหนักบวกต่อกระแสตอบรับลูกค้า 5G ที่ทำได้ดี ประกอบกับ
ในขณะที่ช่วงที่เหลืออยู่ระหว่างเจรจา vendor ในจีนนำเข้าเครื่อง 5G ราคาถูกขายในไทย ดังนั้นจึงคาดรายได้จากกลุ่มลูกค้า 5G จะเป็นตัวเร่งการฟื้นตัวของรายได้ให้บริการในครึ่งปีหลัง 2564 คาดกำไรปกติทั้งปี 2564 ที่ 26,213 ลบ. (-4%เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน) และคาดกำไรจะกลับมาเติบโตได้ +6% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน ในปี 2565 โดย ADVANC ยังอยู่ในจุดที่ความสามารถแข่งขันสูง+ฐานะการเงินแกร่ง
ด้านราคาเป็นระดับ safe zone โดยซื้อขายบน PBV21F ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยในอดีตย้อนหลัง 10 ปี ที่ -1.5 SD โดยมี PER21F ที่ 20 เท่า และคาดปันผลสูง 3-4% ต่อปี