SPALI ตุน Backlog หนา 3.8 หมื่น ลบ.รอโอนแน่นช่วง Q2-Q3/64 แนะซื้อเป้า 23.50 บ.

บล.เคทีบีเอสที ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้(15 มี.ค.64) ว่า บริษัท ศุภาลัย จำกัด (มหาชน)  หรือ SPALI (เป้าเชิงกลยุทธ์ 23.50 บาท) Backlog ณ สิ้นปี 2563 มีประมาณ 3.8 หมื่น ลบ. คาดโอนได้ราว 64% ช่วงไตรมาส 2-3/2564

ด้านมาร์จิ้นของคอนโดใหม่สูงขึ้น ช่วยดัน GPM ขึ้นไปที่ระดับ 40% คาดมีกำไรพิเศษจากการขายโครงการเข้ากองรีท (SPALIRT) ประมาณ 1-1.5 พัน ลบ. และนักวิเคราะห์ในตลาดยังไม่รวมในประมาณการ

KTBST ประเมินกำไรสุทธิ ปี 2564-2565 ที่ 5.9 พัน ลบ และ 6.47 พัน ลบ.โต 39% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน, 9.3 เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน ตามลำดับ