AAI เด้ง 3% โบรกแนะ “ซื้อ” อัพเป้าใหม่ 7 บาท หลังโชว์กำไร Q1 โต 3 เท่าตัว
AAI เด้ง 3% โบรกแนะนำ “ซื้อ” ปรับราคาเป้าหมายใหม่ 7 บาท หลังโชว์กำไรไตรมาส 1/67 แตะ 221 ล้านบาท โต 386% รับรายได้ธุรกิจอาหารสัตว์เลี้ยง ฟื้นตัวสูงจากสถานการณ์สินค้าคงคลัง
ผู้สื่อข่าวรายงานว่า วันนี้ (8 พ.ค.67) ราคาหุ้น บริษัท เอเชี่ยน อะไลอันซ์ อินเตอร์เนชั่นแนล จำกัด (มหาชน) หรือ AAI ณ เวลา 16:01 น. อยู่ที่ระดับ 5.15 บาท บวก 0.15 บาท หรือ 3.00% สูงสุดที่ระดับ 5.30 บาท ต่ำสุดที่ระดับ 4.94 บาท ด้วยมูลค่าการซื้อขาย 157.45 ล้านบาท
บล.ดาโอ (ประเทศไทย) ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (8 พ.ค.67) ว่ายังคงแนะนำ “ซื้อ” AAI และปรับราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 7.00 บาท จากเดิมอยู่ที่ 5.60 บาท โดย AAI รายงานกำไรปกติไตรมาส 1/67 ซึ่งไม่รวมกำไร Fx อยู่ที่ 221 ล้านบาท โต 386% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน และโต 42% เทียบไตรมาสก่อนหน้า สูงกว่า consensus และคาดการณ์อยู่ที่ 38%
โดยหลักๆ หนุนโดยรายได้ธุรกิจอาหารสัตว์เลี้ยง 85% ของรายได้รวม ฟื้นตัวสูงจากสถานการณ์สินค้าคงคลัง (Inventory) กลับสู่ระดับปกติและการทยอยออกสินค้าใหม่
ขณะที่ GPM ปรับตัวสูงขึ้นในรอบ 6 ไตรมาสอยู่ที่ 20.8% เป็นไปตามสัดส่วนรายได้ ธุรกิจอาหารสัตว์เลี้ยงเพิ่มสูงขึ้นเป็น 85% จากไตรมาส 1/66 ที่ 73% และไตรมาส 4/66 ที่ 78% ซึ่งรายได้กลุ่มดังกล่าวมี GPM สูงกว่ากลุ่มอาหารพร้อมทานบรรจุภาชนะปิดผนึก (Human food)
อีกทั้งได้อานิสงส์ต้นทุนทูน่าลดลงปรับกำไรปกติปี 2567 ขึ้น 24% เป็น 726 ล้านบาท เติบโต 66% เมื่อเทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน หลังไตรมาส 1/67 ดีกว่าคาดมาก โดยหลักจากการปรับสมมติฐาน GPM ขึ้นเป็น 18% จากเดิม 15.5% ใกล้เคียงกรอบเป้าหมาย GPM ใหม่ของบริษัทที่ 17-18%
สำหรับไตรมาส 2/67 เบื้องต้นคาดการณ์กำไรปกติจะเติบโตเทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน จากฐานต่ำ แต่ชะลอเทียบจากไตรมาสก่อนหน้า จาก GPM มีโอกาสอ่อนตัวลงตามการปรับราคาขาย
ด้านราคาหุ้น outperform SET เพิ่มขึ้น 22% ภายใน 3 เดือน หลังกระทรวงพาณิชย์ประกาศตัวเลขส่งออกอาหารสัตว์เลี้ยง มี.ค.67 ดีกว่าคาด ทั้งนี้คงมุมมองบวกจากทิศทางกำไรปกติปี 2567 จะกลับมาฟื้นตัวแตะระดับสูงกว่าปี 54 อีกทั้งมีปัจจัยบวก จากลูกค้ารายใหม่ในครึ่งหลังปี 67 และแนวโน้มส่งออกฟื้นตัวต่อเนื่อง