Daily Focus – บล.เออีซี

KTC (BUY:TP@118): ปี 59 คาดกำไรโต 9%YoY จาก NIM ที่ยังทรงตัวสูงตามพอร์ตสินเชื่อที่คาดโต 10%YoY ซึ่งช่วยชดเชยค่าใช้จ่ายการตลาดที่คาดสูงหลังหวังเพิ่มส่วนแบ่งตลาด ส่วน NPL ratio คาดยังต่ำจากการคุมลูกหนี้ที่ยังดี + ฐานะการเงินแกร่งหนุนด้วย LLR coverage สูงเกือบ 400% และมี Upside 36% พร้อมมีเงินปันผลจ่ายจากกำไรปี 58 หุ้นละ 3.25 บาท (XD 19 ก.พ. 59) คิดเป็น Div. Yield 3.8% จึงแนะนำ “ซื้อ”

BKD (BUY:[email protected]): เรามองช่วงที่ผ่านราคาหุ้นปรับลงมาสวนทางกับผลประกอบการที่อยู่ในช่วงขาขึ้นนับเป็นโอกาสในการเข้าซื้อ โดยคาดปี 58 ทำสถิติกำไรสูงสุดใหม่ที่ 170 ลบ. โต 80%YoY และโตต่อ 10%YoY ในปี 59 รองรับด้วย Backlog ในมือ 1.7 พันลบ. และงานระหว่างประมูลอีก 3 พันลบ. (คาดชนะ 50%) อีกทั้งมีงานชิปหมงแลนด์ที่กัมพูชามูลค่าราว 1 พันลบ. ซึ่งได้เซ็น MOU แล้ว + ปัจจุบันมี Upside 30% จึงคงแนะนำ “ซื้อ”

SAWAD (BUY:[email protected]): ช่วง 4Q58 คาดกำไรโต 43.2%YoY ตามพอร์ตสินเชื่อที่คาดโต 50.3%YoY ซึ่งช่วยผลักดันรายได้ดอกเบี้ยรับสุทธิและรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ย หนุนปี 58 คาดโต 54.6%YoY และโตต่อ 39.3%YoY ในปี 59 จากเปิดสาขาใหม่และเริ่มรับรู้รายได้ธุรกิจบริหารหนี้จากพอร์ตหนี้ที่มีอยู่ราว 2.6 พันลบ. + มี Upside 26% จึงคงแนะนำ ซื้อ