Daily Focus – บล.เออีซี

BKD(BUY:[email protected]): แม้ช่วง 2Q59 คาดรายได้โต 16%YoY แต่เนื่องจากมีโครงการที่เกิดปัญหาทางเทคนิคทำให้ในทางบัญชีนั้นสามารถรับรู้รายได้แค่เพียงส่วนของต้นทุน อีกทั้งต้องตั้งสำรองเพิ่มอีก จึงทำให้กำไรสุทธิ ลดลง 30%YoY  อย่างไรก็ คาดจะสามารถกลับรายการดังกล่าวได้ตอนปิดโครงการในช่วง 2H59  ส่งผลให้กำไรพลิกโตเด่น HoH หนุนทั้งปี59 กำไรโต 3%YoY ตามประมาณการเดิมได้ + มี Upside 17% และคาดให้ Div. yield ปีละ 3.7% จึงคงแนะนำ “ซื้อ”

SYNTEC(BUY:[email protected]): ช่วง 2Q59 คาด SYNTEC มีกำไรปกติ โต 52.2%YoY หลังรับรู้รายได้ก่อสร้างเพิ่มขึ้น 6.3%YoY และ GPM ที่ดีขึ้นจากมีDefect และ Error น้อยกว่าคาด ทั้งนี้แม้ช่วง 2H59 คาดอัตรากำไรขั้นต้นจะปรับลดลง ทำให้คาดกำไร 2H59 อ่อนตัว HoH แต่กำไรปกติทั้งปี 59 ยังโต 11%YoY +ปัจจุบันราคาหุ้นมี Upside 18% และมี Hidden Asset Value กว่า 4 ร้อยล้านบาท จึงคงคำแนะนำ “ซื้อ”

DELTA (BUY : Consensus TP 77.0) คาดช่วง 1Q59 ผ่านจุดต่ำสุดไปแล้ว และตั้งแต่ช่วง 2Q59 กำไรจะกลับมาฟื้นตัว QoQ จากสินค้าใหม่และ คชจ.ด้านวิจัยและพัฒนาลดลง ส่งผลให้ปี 59 กำไรจะหดตัวเพียง 1.7%YoY และปี 60 แนวโน้มกำไรจะโตต่อ 6.6%YoY จากการขยายฐานลูกค้าใหม่กลุ่มยานยนต์และการรุกตลาดอินเดีย + มี Upside 10% และคาดให้ Div. Yield ปีละ 2.4% จึงแนะนำ “ซื้อ”