EGCO โบรกฯชี้กำไร Q2/60 เติบโตดีแนะนำถือ 241 บาท

บล.บัวหลวง ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (4 พ.ค.) ประเมินกำไรสุทธิไตรมาส 1/60 ของ บริษัท ผลิตไฟฟ้า จำกัด (มหาชน) หรือ EGCO ที่ 2.3 พันล้านบาท ลดลง 13% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน (มีการบันทึกกำไร FX 664 ล้านบาทในไตรมาส 1/59) สำหรับกำไรหลักคาดเติบโต 12% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน และ 45% เทียบไตรมาสก่อนหน้า หนุนโดยค่า tariff ที่ปรับตัวเพิ่มขึ้น รวมถึงการรับรู้รายได้จากโรงไฟฟ้าใหม่เข้ามาเต็มไตรมาส ชัยภูมิ วินด์ ฟาร์ม (CWF, 90 MW ถือ 90%)

มองกำไรในไตรมาส 2/60 น่าจะเติบโตได้ดีต่อเนื่องเทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน และเทียบไตรมาสก่อนหน้าจากปัจจัยด้านฤดูกาลที่หนฺนอฺปสงค์ให้สูงขึ้น และประเด็นโรงไฟฟ้าที่อินโดนีเซีย (ซื้อจาก Chevron) อย่างไรก็ตามเรามองกำไรมีความเสี่ยงในครึ่งปีหลังของปี 2017 จากการปิดโรงไฟฟ้าของ BLCP ปรับปรุงยังคงคำแนะนำถือ 241.00 บาท