BCPG โบรกแนะซื้อเป้า 9.20 บ. ลุ้นกำไรปี 69 โตแรง รับดีมานด์ไฟฟ้า Data Center สหรัฐ หนุน
บล.ฟินันเซีย ไซรัส แนะซื้อ BCPG เป้า 9.20 บาท ได้อานิสงส์ความต้องการใช้ไฟฟ้าจาก Data Center ในสหรัฐหนุนโรงไฟฟ้า CCGT แข็งแกร่ง จับตาดันกำไรปี 69 โตแรง 69%
บริษัทหลักทรัพย์ ฟินันเซีย ไซรัส จำกัด (มหาชน) ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (22 ธันวาคม 2568) บริษัท บีซีพีจี จำกัด (มหาชน) หรือ BCPG แนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 9.20 บาท โดยมองว่าการเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของความต้องการใช้ไฟฟ้าจากธุรกิจ Data Center ในสหรัฐอเมริกา จะเป็นปัจจัยหนุนสำคัญต่อธุรกิจโรงไฟฟ้าของ BCPG ในช่วง 2 ปีข้างหน้า
โดยปัจจุบันกลุ่ม BCP มีสัดส่วน EBITDA กว่า 50% ของ EBITDA รวม ส่งผลให้ผลการดำเนินงานของโรงไฟฟ้าCCGT ในสหรัฐฯแข็งแกร่งขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ
ฝ่ายวิจัยคาดว่า กำไรสุทธิของ BCPG ในปี 2569 จะเติบโตถึง 69% เมื่อเทียบกับปีก่อน จากปัจจัยหนุนทั้งการปรับเพิ่มค่าไฟฟ้าของโรงไฟฟ้าในสหรัฐฯ การรับรู้รายได้จากโครงการโรงไฟฟ้าพลังงานลม Monsoon ใน สปป.ลาว กำลังการผลิต 290 เมกะวัตต์ เต็มปี
นอกจากนี้ ยังประเมินว่ากำไรสุทธิของ BCPG ในช่วงปี 2568–2570 จะเติบโตเฉลี่ยต่อปี (CAGR) ราว 21% จากผลประกอบการของโรงไฟฟ้า CCGT ในสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งอย่างต่อเนื่อง ควบคู่กับการขยายกำลังการผลิตไฟฟ้าในอนาคต
ทั้งนี้ ฟินันเซีย ไซรัส ประเมินแนวรับของหุ้น BCPG ที่ระดับ 6.70 บาท และ 6.50 บาท ขณะที่แนวต้านอยู่ที่ 7.00 บาท และช่วง 7.30–7.40 บาท
